راهنمای مبتدی برای مبادلات غیر متمرکز (DEX)

هر فردی در جهان باید در زمان های اخیر درباره ارزهای رمزنگاری شده شنیده باشد. افراد به دلایل مختلف به غیر از در دسترس بودن ابزار جدید برای معاملات مالی دیجیتال ، به ارزهای رمزنگاری علاقه مند هستند. با این حال ، شما قطعاً برای تجارت با ارزهای رمزنگاری شده به مبادله رمزنگاری نیاز دارید. مبادلات غیر متمرکز یکی از انواع برجسته مبادلات رمزنگاری با عدم تمرکز کامل است.

این معاملات را به صورت همسالان و بدون دخالت واسطه ها در کنار مزایای دیگر امکان پذیر می کند. در نتیجه ، برای هر فردی که به دنبال فضای رمزنگاری باشد اجتناب ناپذیر است که در مورد اصول اولیه DEX یا مبادله غیرمتمرکز و ویژگی های آن تعجب کند. بحث زیر تلاش می کند تا به عنوان یک راهنمای مفصل در مورد DEX ، نحوه کار آنها و انواع مختلف DEX خدمت کند. علاوه بر این ، شما همچنین می توانید یک نمای کلی از مزایا و خطرات مرتبط با DEXS پیدا کنید.

مبادله غیر متمرکز چیست؟

اولین چیزی که شما در یک راهنمای DEXS جستجو می کنید ، بدیهی است که به معنای مبادله غیرمتمرکز اشاره دارد. DEX ها اساساً بازارهای همتا به همتا هستند ، دقیقاً مانند بازارهای سهام که معامله گران Cryptocurrency می توانند معاملات را مستقیماً انجام دهند. نکته برجسته مبادلات غیر متمرکز این است که آنها مسئولیت مدیریت وجوه شما را به متولیان یا واسطه ها منتقل نمی کنند. DEXS می تواند با استفاده از قراردادهای هوشمند ، معاملات را تضمین کند ، که اساساً شامل توافق نامه های خود اجرایی است که در کد مشخص شده است.

مبادله غیرمتمرکز یا DEX برای حذف نیاز به هرگونه اقتدار برای نظارت و مجوز معاملات در مبادله ایجاد شده است. DEXS با پیوند دادن خریداران و فروشندگان رمزنگاری با هم ، از معاملات cryptocurrency P2P به همتا یا P2P پشتیبانی می کند. DEX ها همچنین به طور کلی از نظر ماهیت غیر حضوری هستند و از این طریق به کاربران امکان کنترل و مالکیت کلیدهای خصوصی خود را می دهند. چنین نوع مزایایی در مواقع اخیر باعث محبوبیت DEXS شده است. با این حال ، شناسایی ریشه های توسعه مبادله غیرمتمرکز نیز مهم است تا پیامدهای آنها را به طور جامع درک کنیم.

تاریخ مبادلات غیر متمرکز

شکی نیست که صرافی های غیر متمرکز به عنوان رقابت چشمگیر در مبادلات رمزنگاری متمرکز ظاهر شده اند. با این حال ، واقعیت جالب در مورد رشد DEXS در دوره کوتاه مدت زمان صعود. یکی از اولین مراحل توسعه مبادله غیرمتمرکز ، شما را به سمت قراردادهای بسته بندی شده زمان یا HTLC می برد. HTLC یک سیستم اصلی رمزنگاری رمزنگاری را ارائه داد که می تواند معاملات بدون اعتماد و زنجیره ای بین کاربران را تسهیل کند. امیدوار کننده ترین نمونه های نمونه اولیه DEX بر اساس HTLC ها شامل Localbitcoins و BISQ هستند که به ترتیب در سال 2012 و 2014 راه اندازی شدند.

پس از آن ، تکامل بعدی تبادل DEX با ورود DEX های اول به اتریوم مشهود بود. قدرت قراردادهای هوشمند Ethereum باعث نسل جدید مبادلات شد و پیشرفت های پرکاری را در مبادلات مبتنی بر HTLC معرفی کرد. در زمان حاضر ، DEXS با امکان تجارت با پیشرفت های قابل توجهی در حجم رمزنگاری ، به یک عنصر مهم در دنیای رمزنگاری تبدیل شده است. جالب اینجاست که صرافی های غیرمتمرکز تقریباً 600 میلیارد دلار حجم تجارت در یک سال بین ژوئن 2020 و ژوئن 2021 تسهیل می کند.

کار مبادلات رمزنگاری غیر متمرکز

جنبه مهم بعدی در هر بحث در مورد مبادله رمزنگاری DEX به وضوح به سمت کار خود اشاره خواهد کرد. مهم است که مشخص شود که چگونه یک مبادله غیرمتمرکز به منظور یافتن اطلاعات بیشتر در مورد عملکرد آن کار می کند. کار یک مبادله غیر متمرکز DEX به طراحی بستگی دارد.

بنابراین ، می توانید با تأمل در انواع متمایز طرح ها برای مبادلات رمزنگاری غیرمتمرکز ، چیزهای زیادی در مورد کار DEX پیدا کنید. به معنای ابتدایی ، کار DEXS شامل کاربران است که از بودجه خود و استفاده از آنها برای تجارت استفاده می کنند. کاربران باید در کنار هزینه معاملات در DEXS هزینه های معامله را متحمل شوند و معامله گران اساساً با استفاده از DEXS با قراردادهای هوشمند در blockchain تعامل دارند.

شما می توانید سه نوع متداول مبادلات غیرمتمرکز مانند سفارش DEX ، جمع کننده های DEX و سازندگان خودکار بازار یا AMM را پیدا کنید. هر نوع مبادله غیر متمرکز اجازه می دهد تا تجارت مستقیم بین کاربران از طریق قراردادهای هوشمند انجام شود. بگذارید در مورد انواع مختلف تبادل DEX اطلاعات بیشتری کسب کنیم تا کار آنها را به طور جامع درک کنیم.

سازندگان خودکار بازار یا AMM

انواع مختلف مبادله غیرمتمرکز یا DEX بدیهی است که نام سازندگان بازار یا AMM ها را شامل می شود. سیستم خودکار سازنده بازار از قراردادهای هوشمند برای رفع مشکل نقدینگی استفاده می کند. AMMS خدمات مبتنی بر blockchain را برای به دست آوردن اطلاعات از صرافی ها و سایر سیستم عامل ها برای تعیین قیمت دارایی های معامله شده اهرم می کند.

در این حالت خدمات مبتنی بر blockchain به عنوان Oracles blockchain گفته می شود. قراردادهای هوشمند در مبادلات غیر متمرکز مبتنی بر AMM می توانند به جای مطابقت با سفارشات خرید و سفارشات فروش ، می توانند استخرهای نقدینگی را به دست آورند. استخرهای نقدینگی اساساً استخرهای از پیش تأمین شده دارایی هستند که نقش مهمی در کار DEX های مبتنی بر AMM دارند.

کاربران بودجه استخرهای نقدینگی را تأمین می کنند و از هزینه های معامله اختصاص داده شده برای معاملات در جفت مربوطه پاداش می گیرند. چنین نوع کاربران ، همچنین به عنوان ارائه دهندگان نقدینگی شناخته می شوند ، باید ارزش معادل هر دارایی را در یک جفت معاملاتی برای کسب بهره در دارایی های رمزنگاری خود با استخراج نقدینگی واریز کنند.

استخرهای نقدینگی در توسعه مبادله غیرمتمرکز مبتنی بر AMM می توانند به معامله گران اجازه دهند سفارشات را اجرا کنند. در عین حال ، معامله گران نیز می توانند به روشی بی اعتماد و بدون مجوز علاقه کسب کنند. DEX های مبتنی بر AMM به طور کلی بر اساس کل وجوه قفل شده در قراردادهای هوشمند خود رتبه بندی می شوند.

DEX های مبتنی بر AMM همچنین در قالب لغزش ، یک شکست چشمگیر دارند که به دلیل کمبود نقدینگی پدیدار می شود. لغزش کاملاً واضح است که عدم نقدینگی منجر به پرداخت هزینه خریدار بیشتر از قیمت بازار به سفارشات آنها می شود. در چنین مواردی ، سفارشات بزرگتر به احتمال زیاد با لغزش بالاتر روبرو می شوند. علاوه بر این ، ارائه دهندگان نقدینگی همچنین می توانند به دلیل نوسانات یک دارایی در جفت معاملات ، با خطرات ناشی از ضرر ناپایدار روبرو شوند.

نمونه های قابل توجه AMM DEX شامل Bancor ، Balancer ، Sushi ، Curve و Uniswap است.

سفارش Dexs

مدل کتاب سفارش در مبادلات غیر متمرکز یکی از اولین رویکردهای در توسعه DEXS است. کتاب های سفارش ، سوابق کلیه سفارشات باز را برای خرید و فروش دارایی برای جفت های خاص دارایی حفظ می کنند. سفارشات خرید حاکی از علاقه یک معامله گر به خرید یا مناقصه برای دارایی با قیمت خاص است. از طرف دیگر ، فروش سفارشات نشان می دهد که معامله گر برای فروش یا درخواست قیمت خاص برای دارایی مربوطه آماده شده است. اختلاف بین قیمت ها وظیفه تعیین عمق کتاب سفارش در کنار قیمت بازار دارایی را بر عهده دارد.

شما می توانید دو نوع متمایز از کتاب سفارش Dex Crypto Exchange ، مانند کتابهای زنجیره ای و سفارشات غیر زنجیره ای را کشف کنید. Dexs که اطلاعات سفارش باز خود را روی زنجیره ذخیره می کنند ، به عنوان کتاب سفارش زنجیره ای DEXS گفته می شود. کتاب سفارش در زنجیره ای DEXS می تواند با استفاده از وجوه وام دهندگان روی پلت فرم خود ، به معامله گران در بهره گیری از موقعیت های خود کمک کند.

از طرف دیگر ، کتاب سفارش خارج از زنجیره DEX یا سیستم عامل های مبادله ای غیر متمرکز ، کتاب های سفارش شبکه های blockchain را ذخیره می کنند. کتاب سفارش خارج از زنجیره فقط تسویه حساب معاملات را در blockchain امکان پذیر می کند و از این طریق ارزش مبادلات رمزنگاری متمرکز را ارائه می دهد.

یکی دیگر از جنبه های مهم یک کتاب سفارش مبادله غیر متمرکز یا سکوی DEX ، خطر مشکلات نقدینگی است. سفارش DEX در اصل با مبادلات متمرکز رقابت می کند و به طور کلی هزینه های اضافی را برای معاملات زنجیره ای تحمیل می کند. از طرف دیگر ، کتاب سفارش خارج از زنجیره DEXS می تواند هزینه ها را کاهش دهد ، البته با خطرات مربوط به قرارداد هوشمند.

نمونه های قابل توجه کتاب سفارش Dexs که امروزه فعال است شامل Loopring ، Protocol Gnosis و IDEX است.

جمع کننده های DEX

مصالح مبادله غیرمتمرکز نیز به دلایل واضح به عنوان یکی از مهمترین موارد در لیست مبادله غیرمتمرکز ظاهر می شوند. آنها اساساً پروتکل های تجاری هستند که با منابع و مسیریابی نقدینگی در چندین DEX با توجه به الزامات مشخص شده کار می کنند.

در نتیجه ، جمع کننده های DEX نیازی به سرویس دهی به معامله گران به طور انحصاری از استخرهای نقدینگی خود ندارند. بنابراین ، شما به وضوح می توانید توجه کنید که چگونه جمع کننده های DEX می توانند نقش مهمی در ارائه رویکردهای کارآمد برای تجارت رمزنگاری داشته باشند.

برخی از نمونه های قابل توجه از جمع کننده های DEX در زمان حاضر شامل عکس های بچه گانه ، 1 اینچ و گاو یا ماتا است.

نوآوری جدید در مبادلات غیر متمرکز

همچنین توجه به افق های جدید برای توسعه مبادله غیرمتمرکز با تمرکز خاص بر نوآوری جدید مهم است. DEX جدید انتگرال نمونه ای واضح از ترکیب مدل های AMM و سفارش کتاب برای توسعه DEX ارائه می دهد. DEX های جدید هیبریدی می توانند سرمایه را از عمق آزاد کنند و از این طریق تبادل کتاب های سفارش آینه کاری رقبا را در ذخایر نقدینگی شخصی و کوچکتر خود امکان پذیر می کنند.

در نتیجه ، می تواند ارزش نقدینگی متمرکز و بسیار کارآمد را تحقق بخشد. همچنین می توانید بسیاری از تغییرات جدید AMM DEX ، مانند ساخت بازار فعال یا سبک PMM را یادداشت کنید. مثال Dodo Dex کاربرد عملی سبک ساخت بازار فعال را در یک لیست مبادله غیر متمرکز جدید نشان می دهد. ساخت بازار فعال یا سبک PMM DEX را برای اصلاح پیشرو پارامترهایی مانند منحنی قیمت در زمان واقعی امکان پذیر می کند تا کارآیی معاملات را بهبود بخشد.

مزایای استفاده از Dexs

مبادلات رمزنگاری غیرمتمرکز به عنوان یکی از راه های امیدوارکننده برای تجارت رمزنگاری در زمان های اخیر تکامل یافته است. برخی از مزایای متداول که می توانید تقریباً با هر ورودی در یک لیست مبادله غیرمتمرکز پیدا کنید ، موارد زیر را شامل می شود.

در دسترس بودن نشانه ها

مبادلات غیرمتمرکز در دسترس بودن ساده در نشانه ها ، به ویژه مواردی که بر روی blockchain که در آن ایجاد شده اند ، ایجاد می کند. در نتیجه ، پروژه های جدید همچنین قبل از لیست در صرافی های متمرکز ، نشانه های خود را در صرافی ها لیست می کنند.

ناشناس

مزیت مهم بعدی مرتبط با مبادلات غیر متمرکز مستقیماً به ناشناس بودن کاربران اشاره دارد. کاربران نیازی به تصویب روشهای شناسایی استاندارد مانند دانستن فرایندهای مشتری یا KYC با مبادلات رمزنگاری غیر متمرکز ندارند.

ریسک طرف مقابل پایین

هنگامی که یکی از طرفین درگیر در یک معامله ، پایان کار خود را انجام نمی دهد ، ریسک طرف مقابل کاملاً مشهود است. معنای اساسی مبادله غیر متمرکز نشان می دهد که چگونه DEXS معاملات را از طریق قراردادهای هوشمند تسهیل می کند. بنابراین ، لازم نیست که برای معاملات به هیچ واسطه ای وابسته باشید ، در نتیجه آزادی از خطرات طرف مقابل را بدست آورید.

امنیت بهبود یافته

نکته برجسته منحصر به فرد یک DEX یا مبادله غیرمتمرکز این است که بودجه کاربران را کنترل نمی کند. در مقابل ، معامله گران از وجوه خود حضانت دارند و مطابق ترجیحات خود می توانند با DEX تعامل داشته باشند.

خطرات استفاده از DEXS

جدا از مزایای مشخص مبادلات غیر متمرکز ، شناسایی خطرات زیر در ارتباط با آنها نیز مهم است.

نیاز دانش خاص

کاربران باید در مورد مفاهیم مربوط به امنیت برای محافظت از بودجه خود در مبادله رمزنگاری DEX دانش داشته باشند. علاوه بر این ، شما همچنین باید در مورد انتخاب کیف پول و تأمین بودجه کیف پول با نشانه های مناسب ، دانش خاصی داشته باشید.

لیست های توکن تأیید نشده

این امکان وجود دارد که هر فرد با هدف نقدینگی ، نشانه جدیدی را در مبادلات رمزنگاری غیر متمرکز ذکر کند. با این حال ، این می تواند منجر به کلاهبرداری از فرش برای سرمایه گذاران شود. در نتیجه ، سرمایه گذاران می توانند با این فرض که نشانه دیگری را دریافت می کنند ، نشانه هایی را خریداری کنند. بنابراین ، معامله گران قبل از سرمایه گذاری در آنها باید در تأیید نشانه ها سرمایه گذاری کنند.

خطرات قرارداد هوشمند

افزودن نهایی در بین خطرات مرتبط با مبادله DEX به خطرات قرارداد هوشمند اشاره دارد. اشکالات قابل بهره برداری در قراردادهای هوشمند می تواند از ممیزی های جامع و بررسی های دقیق کد فرار کند و از این طریق منجر به خسارت بیشتر شود.

بدون توقف با 101 منابع blockchains رایگان blockchain بیاموزید و تخصص blockchain خود را به سطح بعدی ببرید.

سخنان پایانی

اولین مبادلات غیرمتمرکز در سال 2014 آغاز شد و با محبوبیت روزافزون Defi مورد توجه قرار گرفت. با قدرت سیستم سازنده بازار سازنده بازار ، DEXS فراتر از مشکلات معمولی خود در مدل کتاب سفارش تکامل یافته است. با این حال ، مبادلات رمزنگاری غیرمتمرکز به عنوان بسترهای حیاتی برای کاربران برای وام گرفتن بودجه برای اعمال موقعیت های خود یا ارائه نقدینگی برای به دست آوردن هزینه های معاملاتی ثابت شده است.

DEXS همچنین به کاربران این امکان را داده است که با واریز آنها در استخرهای نقدینگی ، درآمد منفعل را در دارایی های رمزنگاری خود کسب کنند. در مقابل ، استفاده از قراردادهای هوشمند در DEXS همچنان به امکانات خطرات ارائه می دهد. در مورد مبادلات رمزنگاری غیر متمرکز بیشتر بدانید و بهترین گزینه ها را پیدا کنید.

*سلب مسئولیت: مقاله نباید به عنوان تهیه شود ، و در نظر گرفته نشده است که هیچ مشاوره ای برای سرمایه گذاری ارائه دهد. ادعاهای مطرح شده در این مقاله مشاوره سرمایه گذاری را تشکیل نمی دهد و نباید به این ترتیب انجام شود. 101 blockchains مسئولیتی در قبال هرگونه ضرر و زیان ناشی از هر شخصی که به این ماده متکی است ، نخواهد بود. تحقیقات خود را انجام دهید!

درباره نویسنده

دیگو ، علاقه مندان به blockchain ، که مایل است تمام یادگیری و دانش خود را در مورد فناوری blockchain با عموم به اشتراک بگذارد. وی همچنین به دلیل تخصص خود در صنعت به عنوان "انجیلی نوآوری برای فناوری های blockchain" شناخته می شود.